آیا همبستگی چرخه نزولی بیت کوین با S&P500 یک افسانه است؟

آیا همبستگی چرخه نزولی بیت کوین با S&P500 یک افسانه است؟

بیت کوین (BTCUSD) در حال حاضر وارد یک چرخه نزولی جدید شده است، در حالی که بازارهای سهام جهانی، از جمله شاخص S&P500، همچنان نزدیک به اوج‌های تاریخی خود (ATH) قرار دارند. یک تصور رایج در میان تحلیلگران و سرمایه‌گذاران این است که هنگامی که بیت کوین یک چرخه جدید (چه صعودی و چه نزولی) را آغاز می‌کند، بازار سهام، که در این تحلیل خاص ما S&P500 را به عنوان نماینده آن در نظر می‌گیریم، از روند بیت کوین پیروی می‌کند. اما این باور چقدر به حقیقت نزدیک است و تا چه اندازه می‌توان به آن اعتماد کرد؟

بررسی تاریخی همبستگی بیت کوین و S&P500 در چرخه‌های نزولی

برای درک بهتر این موضوع، چرخه‌های نزولی بیت کوین را از سال 2011 میلادی تا کنون بررسی می‌کنیم. با نگاهی به داده‌های تاریخی، الگوهای متفاوتی را مشاهده می‌کنیم که نشان‌دهنده پیچیدگی این رابطه است:

• در سال‌های 2011 و 2022، هم بیت کوین و هم شاخص S&P500 تقریباً در یک زمان مشابه دچار افت شدند. این همزمانی، باور به همبستگی قوی بین این دو را تقویت می‌کند.
• در سال 2018، با وجود اینکه هر دو دارایی شروع به کاهش کردند، S&P500 مدت کوتاهی پس از آن بهبود یافت و حتی به اوج‌های تاریخی جدیدی دست یافت، اما دوباره دچار افت شد و نوسانات زیادی را تجربه کرد. این مورد نشان می‌دهد که همبستگی همیشه پایدار نیست.
• از سوی دیگر، در سال 2014، S&P500 به رشد خود ادامه داد، حتی در حالی که بیت کوین در یک چرخه نزولی قرار داشت. این نمونه به وضوح نشان می‌دهد که همبستگی مطلق بین این دو دارایی وجود ندارد و بازار سهام می‌تواند مسیر مستقل خود را دنبال کند.

برای بررسی سر خط خبر ها مرتبط و تحلیل‌های بیشتر، می‌توانید به بخش اخبار ما مراجعه کنید.

نتیجه‌گیری: آیا همبستگی چرخه نزولی بیت کوین با S&P500 یک افسانه است؟

بر اساس شواهد تاریخی، می‌توانیم نتیجه بگیریم که تصور رایج مبنی بر همبستگی کامل بین چرخه نزولی بیت کوین و عملکرد S&P500، 100% دقیق نیست. این موضوع را نمی‌توان کاملاً یک "افسانه" دانست، اما قطعاً یک "قطعیت" نیز به شمار نمی‌رود. تحلیلگران با بررسی تمام دنباله‌های قبلی S&P500 در طول چرخه‌های نزولی بیت کوین و مقایسه آن‌ها با چرخه فعلی، به این نتیجه رسیده‌اند که بدترین سناریوی ممکن، اصلاحی شبیه به آنچه در سال 2022 رخ داد (که با یک فرکتال خاکستری نشان داده می‌شود)، خواهد بود. این سناریو می‌تواند شاخص را به پایین‌ترین سطوح آوریل 2025 بازگرداند.

بیت کوین به احتمال زیاد یک چرخه نزولی معمول را تجربه خواهد کرد، به خصوص با توجه به شباهت‌های قابل توجه بین دو چرخه آخر (2022 و 2018) که تقریباً یکسان بوده‌اند. این شباهت‌ها به ما کمک می‌کند تا الگوهای احتمالی آینده را بهتر درک کنیم و برای آن‌ها آماده شویم.

برای آموزش و تحلیل گزارش‌های بازار، منابع آموزشی ما را دنبال کنید. همچنین می‌توانید آخرین اطلاعات را از منبع خبر ما دریافت کنید.

نظر شما چیست؟ آیا فکر می‌کنید همبستگی چرخه نزولی بیت کوین با S&P500 یک افسانه است یا واقعیت؟ نظرات خود را در بخش دیدگاه‌ها با ما در میان بگذارید.

برای درک عمیق‌تر نوسانات بازار و سایر عوامل تاثیرگذار، همواره اخبار و تحلیل‌های روز را پیگیری کنید.

 

سوالات متداول (FAQ)

آیا همبستگی بین چرخه نزولی بیت کوین و شاخص S&P500 همیشه برقرار است؟

خیر، بر اساس شواهد تاریخی ارائه شده در مقاله، همبستگی کامل و صددرصدی بین چرخه نزولی بیت کوین و عملکرد S&P500 وجود ندارد. این رابطه را نمی‌توان یک قطعیت کامل دانست و نوسانات متفاوتی در طول زمان مشاهده شده است.

چه نمونه‌های تاریخی همبستگی یا عدم همبستگی بین بیت کوین و S&P500 را نشان می‌دهند؟

در سال‌های 2011 و 2022، هم بیت کوین و هم S&P500 تقریباً همزمان دچار افت شدند که نشان‌دهنده همبستگی قوی است. اما در سال 2018، S&P500 پس از افت اولیه بهبود یافت و نوسانات زیادی را تجربه کرد، در حالی که در سال 2014، S&P500 به رشد خود ادامه داد، حتی با وجود اینکه بیت کوین در چرخه نزولی بود. این موارد نشان‌دهنده پیچیدگی و عدم پایداری همبستگی هستند.

نتیجه‌گیری کلی مقاله در مورد ماهیت همبستگی چرخه نزولی بیت کوین با S&P500 چیست؟

مقاله نتیجه می‌گیرد که تصور رایج مبنی بر همبستگی کامل بین چرخه نزولی بیت کوین و عملکرد S&P500، 100% دقیق نیست. این موضوع را نمی‌توان کاملاً یک افسانه دانست، اما قطعاً یک قطعیت نیز به شمار نمی‌رود. رابطه بین این دو دارایی پیچیده و غیرخطی است.

بر اساس تحلیل‌های مقاله، بدترین سناریوی ممکن برای شاخص S&P500 در چرخه فعلی چیست؟

تحلیلگران با مقایسه دنباله‌های قبلی S&P500 در طول چرخه‌های نزولی بیت کوین و با توجه به شباهت با سناریوی سال 2022 (که با یک فرکتال خاکستری نشان داده می‌شود)، پیش‌بینی می‌کنند که بدترین سناریو می‌تواند اصلاحی باشد که شاخص را به پایین‌ترین سطوح آوریل 2025 بازگرداند.